DMI 지표 사용법과 투자전략

DPS(Directional Parabolic System) : 카우프먼은 DMI와 파라볼릭을 조합한 DPS투자기법을 소개하였고

구체적인 기법은 DMI와 ADX를 사용)

DMI(Directional Movement Index) : 방향운동지수

DMI는 웰레스 와일더에 의해 처음 소개되었으며 시장의 방향성, 추세의 강도를 계량화한 지표입니다.

추세 추종형 또는 횡보형 투자 전략을 사용하고자 하는 경우, 

현재의 시장이 어느 국면에 속해 있는지를 파악하는 것이 팔요합니다.

즉 상승 추세인지, 하락 추세인지, 또는 횡보장인지를 구분할 필요가 있으며 

추세의 강도가 어느 정도인지도 파악할 필요가 있습니다.

이러한 필요에 따라 시장의 추세 및 그 강도를 측정하기 위하여 계량화한 것이 DMI입니다.

DMI는 ADX와 함께 시장의 방향성과 시장 추세의 강도를 파악하는 데 매우 유용하게 사용되고 있습니다.

DMI는 개별적으로 사용할 때도 유용성이 높지만, ADX와 병행하여 사용하면 더욱 신뢰성을 높이게 됩니다.

DM(Directional Movement)의 계산: DM은 시장이 상승 추세라고 하면 금일의 고가는 전일의 

고가보다 반드시 높아야 하고, 시장이 하락 추세이며, 

금일의 저가는 전일의 저가보다 반드시 낮아야 한다는 가정을 기초로 합니다.

+DM와 -DM은 하루에 한 가지만 발생하여야 하는데, 만약 +DM과 -DM이 동시에 

나타는 경우에는 둘 중의 큰 값을 취하게 됩니다.

DM은 금일의 주가 변동 범위, 즉 고가와 저가의 범위가 전일 주가 변동 범위를 벗어나는 부분 가운데 가장 큰 부분으로 정의됩니다.

DM은 금일 주가의 고점과 저점의 범위를 전일 주가와 고점과 저점 범위와 비교해서 얻는데 

항상 양수로 계산되며 DM 앞의 +와 -표시는 

전일과금일의 주가 움직임의 방향을 표시하는 것이다. 

DM은 다음 4가지 종류

1. 금일의 주가 움직임이 어제보다 위에 있을 때에는 +DM이다.

2. 금일의 주가 움직임이 어제보다 아래에 있을 때에는 -DM이다.

3. 금일의 주가 움직임이 전일의 움직임의 범위 내에 있을 경우 DM은 0이다.

금일의 주가 움직임의 범위가 전일의 범위를 넘는 경우에는 넘는 범위가 큰 쪽이 위이면 +이고 아래이면 -이다. 넘는 범위가 똑같을 경우에는 0이다.

4. 금일의 주가가 상한가일 경우 +DM은 금일 종가와 전일 고가와의 차이이고, 금일 주가가 하한가일 경우 -DM은 금일 종가와 전일 저가와의 차이이다.

DMI의 투자 전략 및 주의사항

DMI

+DI선이 -DI선 위에 있을 때에는 매수 전략을 취한다

DMI

매수에 가장 좋은 시점은 +DI선과 ADX선이 -DI선 위에 있으면서 ADX선이 상승세를 보일 때이다.

이때에는 상승 추세가 강해지는 것을 나타냅니다.

DMI

-DI선이 +DI선 위에 있을 때에는 매도 전략을 취합니다.

매도에 가장 좋은 시점은 -DI선과 ADX선이 상승세를 보일 때입니다.

이때는 하락 추세가 강해지는 것을 나타냅니다.

ADX가 하락추세를 보일 때에는 주가 움직임의 추세가 뚜렷하지 않은 것을 나타냅니다.

일반적으로 이러한 때에는 주가의 등락이 심하므로 추세지표보다는 오실레이터를 이용하는 것이 좋습니다.

오실레이터 사용법 https://tngks10447.tistory.com/52?category=756708

DMI

마지막으로 ADX가 두 DI선 위에 있을 경우에는 과열상태를 나타냅니다.

이때 ADX가 하락추세를 보이면 주가의 추세 변화 가능성이 큽니다.

앞서 예시대로 일반적인 매매 전략은 +DI가 -DI를 상향 돌파하면 매수신호

반대로 +DI가 -DI를 하향 돌파하면 매도신호로 보는 방법

그러나 이 방법은 속임수가 많고 잦은 매매신호를 발생시키브로 EPR(Extrem Point Rule)을 추가 적용하여 매매에 이용하는 것이 효과적으로 보입니다.

DMI

EPR은 +DI선이 -DI선을 상향 돌파한 날의 고점보다 주가가 상승했을 때 매수하고,

반대로 +DI선이 -DI선을 하향 돌파한 날의 저점보다 주가가 하락했을 때 매도하는 방법입니다.